Όταν πρόκειται για χρηματοοικονομική ανάλυση, ο υπολογισμός της ετήσιας απόδοσης στο Excel είναι απαραίτητος. Η γνώση του τρόπου υπολογισμού της ετήσιας απόδοσης μπορεί να σας βοηθήσει να λάβετε καλύτερες αποφάσεις σχετικά με τις επενδύσεις σας και ακόμη και να μετρήσετε την απόδοση ενός χαρτοφυλακίου. Σε αυτό το άρθρο, θα σας δείξουμε βήμα προς βήμα πώς να υπολογίσετε την ετήσια απόδοση στο Excel. Θα σας δείξουμε επίσης πώς να χρησιμοποιήσετε αυτόν τον υπολογισμό για να λάβετε τεκμηριωμένες αποφάσεις σχετικά με τις επενδύσεις σας. Με αυτή τη γνώση, θα μπορείτε να μετράτε και να παρακολουθείτε την απόδοση των επενδύσεών σας με την πάροδο του χρόνου και να αξιοποιήσετε στο έπακρο τα χρήματά σας.
Για να υπολογίσετε την ετήσια απόδοση στο Excel, ξεκινήστε εισάγοντας την αρχική αξία, την τελική αξία και την περίοδο διατήρησης της επένδυσης στο υπολογιστικό φύλλο. Για να υπολογίσετε το ποσοστό απόδοσης, διαιρέστε την τελική τιμή με την αρχική τιμή, αφαιρέστε μία και, στη συνέχεια, πολλαπλασιάστε με το 100. Στη συνέχεια, για να ετήσιοποιήσετε την απόδοση, διαιρέστε το ποσοστό απόδοσης με την περίοδο διακράτησης σε έτη και πολλαπλασιάστε με 12.
- Εισαγάγετε την αρχική αξία, την τελική αξία και την περίοδο διακράτησης της επένδυσης σε ένα υπολογιστικό φύλλο.
- Διαιρέστε την τελική τιμή με την αρχική τιμή, αφαιρέστε μία και, στη συνέχεια, πολλαπλασιάστε με το 100.
- Διαιρέστε το ποσοστό απόδοσης με την περίοδο διακράτησης σε έτη και πολλαπλασιάστε με το 12.
Τι είναι η Ετήσια Απόδοση;
Η ετήσια απόδοση είναι ένα μέτρο της απόδοσης μιας επένδυσης για μια συγκεκριμένη χρονική περίοδο. Είναι το ποσοστό απόδοσης που θα είχε κερδίσει ένας επενδυτής αν η επένδυση κρατούνταν για ένα έτος. Η ετήσια απόδοση εκφράζεται γενικά ως ποσοστό. Είναι μια χρήσιμη μέτρηση για τους επενδυτές να συγκρίνουν εύκολα την απόδοση διαφορετικών επενδύσεων και να εντοπίζουν τις πιο κερδοφόρες.
Ο υπολογισμός της ετήσιας απόδοσης λαμβάνει υπόψη διάφορους παράγοντες, συμπεριλαμβανομένης της συχνότητας των μερισμάτων, της μερισματικής απόδοσης και της συνολικής απόδοσης από κέρδη ή ζημίες κεφαλαίου. Ο τύπος για τον υπολογισμό της ετήσιας απόδοσης ποικίλλει ανάλογα με τον τύπο της επένδυσης και τη χρονική περίοδο που μετράται.
Πώς να υπολογίσετε την ετήσια απόδοση στο Excel;
Ο υπολογισμός της ετήσιας απόδοσης στο Excel μπορεί να γίνει χρησιμοποιώντας τη συνάρτηση XIRR ή χρησιμοποιώντας τη συνάρτηση RRI. Η συνάρτηση XIRR υπολογίζει τον εσωτερικό συντελεστή απόδοσης για μια σειρά περιοδικών ταμειακών ροών που δεν είναι απαραίτητα περιοδικές. Η συνάρτηση RRI υπολογίζει τον εσωτερικό συντελεστή απόδοσης για μια σειρά περιοδικών ταμειακών ροών που είναι περιοδικές.
Χρήση της συνάρτησης XIRR
Η συνάρτηση XIRR είναι ένα ισχυρό εργαλείο για τον υπολογισμό του εσωτερικού ποσοστού απόδοσης για μια σειρά ταμειακών ροών που δεν είναι απαραίτητα περιοδικές. Για τον υπολογισμό της ετήσιας απόδοσης χρησιμοποιώντας τη συνάρτηση XIRR, οι ταμειακές ροές θα πρέπει να εισαχθούν στη συνάρτηση ως πίνακας. Στη συνέχεια, η συνάρτηση θα επιστρέψει τον εσωτερικό συντελεστή απόδοσης για τις ταμειακές ροές.
Για παράδειγμα, εάν ένας επενδυτής είχε μια επένδυση 1.000 $ και οι ταμειακές ροές για την επένδυση κατά τη διάρκεια της περιόδου ήταν 0, 0, 0 και 0, ο τύπος XIRR θα ήταν:
=XIRR(A1:A4,B1:B4)
Όπου A1:A4 είναι η σειρά των ταμειακών ροών και B1:B4 είναι η σειρά των ημερομηνιών.
Χρήση της Λειτουργίας RRI
Η συνάρτηση RRI είναι ένα χρήσιμο εργαλείο για τον υπολογισμό του εσωτερικού ποσοστού απόδοσης για μια σειρά περιοδικών ταμειακών ροών. Για τον υπολογισμό της ετησιοποιημένης απόδοσης χρησιμοποιώντας τη συνάρτηση RRI, οι ταμειακές ροές θα πρέπει να εισαχθούν στη συνάρτηση ως πίνακας. Στη συνέχεια, η συνάρτηση θα επιστρέψει τον εσωτερικό συντελεστή απόδοσης για τις ταμειακές ροές.
Για παράδειγμα, εάν ένας επενδυτής είχε μια επένδυση 1.000 $ και οι ταμειακές ροές για την επένδυση κατά τη διάρκεια της περιόδου ήταν 0, 0, 0 και 0, ο τύπος RRI θα ήταν:
=RRI(A1:A4,B1:B4)
Όπου A1:A4 είναι η σειρά των ταμειακών ροών και B1:B4 είναι η σειρά των ημερομηνιών.
Υπολογισμός Ετήσιας Απόδοσης
Μόλις υπολογιστεί το εσωτερικό ποσοστό απόδοσης, η ετησιοποιημένη απόδοση μπορεί να υπολογιστεί πολλαπλασιάζοντας το ποσοστό απόδοσης με τον αριθμό των ετών στην επενδυτική περίοδο. Για παράδειγμα, εάν το ποσοστό απόδοσης για μια περίοδο 3 ετών είναι 5%, τότε η ετήσια απόδοση θα είναι 15%.
Η ετήσια απόδοση μπορεί επίσης να υπολογιστεί λαμβάνοντας τον γεωμετρικό μέσο όρο των αποδόσεων κατά την περίοδο της επένδυσης. Για παράδειγμα, εάν οι αποδόσεις για την περίοδο 3 ετών είναι 5%, 10% και 15%, τότε ο γεωμετρικός μέσος όρος θα είναι 10% και η ετήσια απόδοση θα είναι 10%.
συμπέρασμα
Ο υπολογισμός της ετήσιας απόδοσης στο Excel είναι μια σχετικά απλή διαδικασία. Οι συναρτήσεις XIRR και RRI είναι και οι δύο χρήσιμα εργαλεία για τον υπολογισμό του εσωτερικού ποσοστού απόδοσης για μια σειρά περιοδικών ή μη ταμειακών ροών. Μόλις υπολογιστεί το εσωτερικό ποσοστό απόδοσης, η ετησιοποιημένη απόδοση μπορεί να υπολογιστεί πολλαπλασιάζοντας το ποσοστό απόδοσης με τον αριθμό των ετών της επενδυτικής περιόδου ή λαμβάνοντας τον γεωμετρικό μέσο όρο των αποδόσεων κατά την επενδυτική περίοδο.
Λίγες Συχνές Ερωτήσεις
1. Τι είναι η Ετήσια Απόδοση;
Η ετήσια απόδοση είναι μια μέτρηση που χρησιμοποιείται για τη μέτρηση της απόδοσης μιας επένδυσης σε μια χρονική περίοδο, εκφρασμένη ως ποσοστό της συνολικής επένδυσης. Λαμβάνει υπόψη την επίδραση της σύνθεσης, η οποία μπορεί να κάνει μεγάλη διαφορά στην απόδοση μιας επένδυσης με την πάροδο του χρόνου. Συνήθως εκφράζεται ως ετήσιο ποσοστό (APR).
2. Πώς μπορεί να υπολογιστεί η ετήσια απόδοση στο Excel;
Η ετήσια απόδοση μπορεί να υπολογιστεί στο Excel μέσω της χρήσης της συνάρτησης XIRR. Το XIRR είναι μια χρηματοοικονομική συνάρτηση που υπολογίζει τον εσωτερικό συντελεστή απόδοσης για μια σειρά περιοδικών ταμειακών ροών. Λαμβάνει υπόψη τη χρονική αξία του χρήματος, πράγμα που σημαίνει ότι οι ταμειακές ροές στο παρόν είναι πιο πολύτιμες από τις ταμειακές ροές στο μέλλον.
3. Ποια δεδομένα χρειάζονται για τον υπολογισμό της ετήσιας απόδοσης στο Excel;
Για να υπολογίσετε την ετήσια απόδοση στο Excel με τη συνάρτηση XIRR, θα χρειαστεί να παρέχετε δύο στοιχεία: τις αξίες ταμειακών ροών και τις ημερομηνίες που σχετίζονται με κάθε ταμειακή ροή. Οι αξίες ταμειακών ροών θα πρέπει να περιλαμβάνουν θετικούς και αρνητικούς αριθμούς, καθώς η συνάρτηση XIRR έχει σχεδιαστεί για τον υπολογισμό του εσωτερικού ποσοστού απόδοσης για μια σειρά περιοδικών ταμειακών ροών, ανεξάρτητα από το αν πρόκειται για εισροές ή εκροές.
4. Τι είναι η Σύνταξη της συνάρτησης XIRR;
Η σύνταξη της συνάρτησης XIRR είναι η εξής: XIRR (τιμές, ημερομηνίες, ). Η παράμετρος τιμών είναι ένα εύρος κελιών που περιέχει τις ταμειακές ροές, η παράμετρος ημερομηνιών είναι ένα εύρος κελιών που περιέχει τις αντίστοιχες ημερομηνίες για κάθε ταμειακή ροή και η προαιρετική παράμετρος εικασίας είναι το εκτιμώμενο εσωτερικό ποσοστό απόδοσης.
έχετε ένα κέντρο ελέγχου
5. Ποιο είναι το αποτέλεσμα της συνάρτησης XIRR;
Το αποτέλεσμα της συνάρτησης XIRR είναι ο εσωτερικός συντελεστής απόδοσης για τη δεδομένη σειρά ταμειακών ροών. Το εσωτερικό ποσοστό απόδοσης εκφράζεται ως ποσοστό και είναι η ετήσια απόδοση της επένδυσης κατά την καθορισμένη χρονική περίοδο.
6. Πώς χρησιμοποιείται η ετήσια απόδοση;
Η ετήσια απόδοση είναι μια χρήσιμη μέτρηση για την αξιολόγηση της απόδοσης μιας επένδυσης σε βάθος χρόνου. Συχνά χρησιμοποιείται για τη σύγκριση διαφορετικών επενδύσεων, για την αξιολόγηση της απόδοσης μιας επένδυσης με την πάροδο του χρόνου και για τη λήψη αποφάσεων σχετικά με το πότε θα αγοράσει ή θα πουλήσει. Μπορεί επίσης να χρησιμοποιηθεί ως σημείο αναφοράς για τη μέτρηση της απόδοσης ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου.
Συμπερασματικά, ο υπολογισμός της ετήσιας απόδοσης στο Excel μπορεί να είναι μια δύσκολη εργασία, αλλά με τη σωστή γνώση και καθοδήγηση, μπορεί να γίνει γρήγορα και με ακρίβεια. Χρησιμοποιώντας τους τύπους που παρέχονται, μπορείτε εύκολα να υπολογίσετε την ετήσια απόδοση μιας επένδυσης, επιτρέποντάς σας να λαμβάνετε τεκμηριωμένες αποφάσεις σχετικά με το οικονομικό σας μέλλον. Με αυτό το ανεκτίμητο εργαλείο στη διάθεσή σας, μπορείτε να εξασφαλίσετε την οικονομική σας επιτυχία.
